Niveles a seguir en el gráfico de Nvidia de Katie Stockton después de un mal tercer trimestre para el líder en IA
Nvidia (NVDA) es el tercer componente más grande del S&P 500 y tiene una influencia excepcionalmente fuerte en el sentimiento de los inversores. La empresa está en el centro del “comercio” de inteligencia artificial, que ha sido un tema alcista para el mercado durante los últimos dos años. Después de un comienzo de año próspero, Nvidia terminará el tercer trimestre en números rojos para el período. Dado que las acciones se han estancado dentro de su pronunciada tendencia alcista a largo plazo, los inversores se preguntan razonablemente si NVDA está indicando el fin del comercio de IA. Si observamos a NVDA desde una perspectiva técnica a largo plazo, de hecho hay algunos indicios de que la fase de consolidación que comenzó en julio se mantendrá. Por un lado, los indicadores DeMARK registraron una señal de contratendencia en julio indicada por la flecha roja en el gráfico de barras mensual. Desde entonces, el oscilador estocástico mensual ha caído por debajo del 80%, una indicación de sobrecompra a largo plazo, y el histograma MACD mensual ha bajado. En conjunto, estas señales sugieren que NVDA podría permanecer dentro del rango limitado durante varios meses más. La fase de consolidación de NVDA ha tomado la forma de un patrón triangular, evidente en el gráfico de barras diario. Los límites del triángulo convergen para capturar máximos y mínimos más bajos, lo que refleja un período voluble para la acción que a menudo viene acompañado de indecisión. Es posible que los inversores no estén convencidos de que el comercio de IA justifique otro gran avance por parte de NVDA, que subió alrededor del 150% en la primera mitad del año. Al cerrar el mes de septiembre, las acciones han bajado aproximadamente un 3% durante el trimestre. Los límites del triángulo en el gráfico de NVDA merecen atención en el corto plazo, con una resistencia en su límite superior cerca de $126 y un soporte en su límite inferior cerca de $107. Hay una nueva caída en el estocástico diario que respalda un retroceso desde la resistencia, preservando la formación del triángulo. Si se rompe el soporte, esperaríamos que el riesgo aumente a la baja, como suele ocurrir con las rupturas de triángulos, teniendo en cuenta que el soporte secundario está cerca de $97. Esto justifica una gestión del riesgo por debajo de 107 dólares. Con la gran presencia de NVDA en el S&P 500, es una acción importante a tener en cuenta, incluso sin una posición. El sentimiento probablemente mejoraría para NVDA, y con ello para el S&P 500, si logra salir de su formación triangular a pesar de las indicaciones en contrario. Siempre seríamos respetuosos con las rupturas (y las rupturas), y una ruptura triangular respaldaría una nueva prueba del máximo histórico de NVDA cerca de $ 141, posiblemente evitando el final del comercio de IA. —Katie Stockton con Will Tamplin Acceda a la investigación de Fairlead Strategies de forma gratuita aquí. DIVULGACIONES: (Ninguna) Todas las opiniones expresadas por los contribuyentes de CNBC Pro son únicamente sus opiniones y no reflejan las opiniones de CNBC, NBC UNIVERSAL, su empresa matriz o sus afiliados, y pueden haber sido difundidas previamente por ellos en televisión, radio, Internet o otro medio. EL CONTENIDO ANTERIOR ESTÁ SUJETO A NUESTROS TÉRMINOS Y CONDICIONES Y POLÍTICA DE PRIVACIDAD. ESTE CONTENIDO SE PROPORCIONA ÚNICAMENTE CON FINES INFORMATIVOS Y NO CONSTITUYE ASESORAMIENTO FINANCIERO, DE INVERSIÓN, TRIBUTAR O LEGAL NI UNA RECOMENDACIÓN PARA COMPRAR NINGÚN VALOR U OTRO ACTIVO FINANCIERO. EL CONTENIDO ES DE NATURALEZA GENERAL Y NO REFLEJA LAS CIRCUNSTANCIAS PERSONALES ÚNICAS DE NINGÚN INDIVIDUO. EL CONTENIDO ANTERIOR PUEDE NO SER ADECUADO PARA SUS CIRCUNSTANCIAS PARTICULARES. ANTES DE TOMAR CUALQUIER DECISIÓN FINANCIERA, DEBE CONSIDERAR ENCARECIDAMENTE BUSCAR ASESORAMIENTO DE SU PROPIO ASESOR FINANCIERO O DE INVERSIONES. Haga clic aquí para ver el descargo de responsabilidad completo. Descargo de responsabilidad de Fairlead Strategies: esta comunicación ha sido preparada por Fairlead Strategies LLC (“Fairlead Strategies”) solo con fines informativos. Este material tiene fines ilustrativos y de discusión y no pretende ser ni interpretarse como asesoramiento financiero, legal, fiscal o de inversión. Debe consultar a los asesores apropiados sobre tales asuntos. Este material presenta información hasta la fecha indicada, reflejando las expectativas actuales del autor, y está sujeto a revisión por parte del autor, aunque el autor no tiene obligación de hacerlo. Este material puede contener comentarios sobre índices generales, condiciones del mercado, diferentes tipos de valores y criptomonedas, utilizando la disciplina del análisis técnico, que evalúa la demanda y la oferta en función de los precios del mercado. Las opiniones expresadas en este documento son exclusivas del autor. Este material no debe interpretarse como una recomendación, consejo, oferta o solicitud con respecto a la compra o venta de cualquier inversión. La información no pretende proporcionar una base sobre la cual usted pueda tomar una decisión de inversión sobre ningún valor en particular o su emisor. Este documento está destinado únicamente a suscriptores de CNBC Pro y no está destinado a su distribución al público en general. Cierta información ha sido proporcionada por y/o se basa en fuentes de terceros y, aunque se cree que dicha información es confiable, no se hace ninguna declaración con respecto a la exactitud, integridad u oportunidad de dicha información. Esta información puede estar sujeta a cambios sin previo aviso. Fairlead Strategies no asume ninguna obligación de mantener o actualizar este material en función de información y eventos posteriores ni de proporcionarle información adicional o complementaria ni ninguna actualización o corrección de la información contenida en este documento. Fairlead Strategies, sus funcionarios, empleados, afiliados y socios no serán responsables ante ninguna persona de ninguna manera por pérdidas, costos o reclamos por su confianza en este material. Nada de lo contenido en este documento es, ni se considerará, como una promesa o representación en cuanto al desempeño futuro. EL DESEMPEÑO PASADO NO ES INDICATIVO DE RESULTADOS FUTUROS. Las opiniones expresadas en este material pueden diferir o ser contrarias a las opiniones expresadas o las acciones tomadas por Fairlead Strategies o sus afiliados, o sus respectivos funcionarios, directores o empleados. Además, todas las opiniones y suposiciones expresadas en este documento se realizan a partir de la fecha de esta comunicación y están sujetas a cambios y/o retiro sin previo aviso. Fairlead Strategies o sus afiliados pueden tener posiciones en los instrumentos financieros mencionados, pueden haber adquirido dichas posiciones a precios que ya no están disponibles y pueden tener intereses diferentes o adversos a sus intereses o inconsistentes con el asesoramiento aquí. Cualquier inversión realizada se realiza bajo los mismos términos que los inversionistas no afiliados y no constituye una participación mayoritaria. Fairlead Strategies, sus funcionarios, empleados, afiliados o socios no aceptan ninguna responsabilidad por las pérdidas que puedan surgir de cualquier uso de la información contenida en este documento. Todos los instrumentos financieros mencionados en este documento son de naturaleza especulativa y pueden implicar riesgos para el capital y los intereses. Los precios o niveles mostrados son históricos o puramente indicativos. Este material no tiene en cuenta los objetivos de inversión particulares ni las circunstancias financieras, objetivos o necesidades de ningún inversionista específico, y no pretende ser recomendaciones de valores, productos de inversión u otros productos o estrategias financieros particulares para clientes particulares. Los valores, productos de inversión y otros productos financieros o estrategias aquí analizados pueden no ser adecuados para todos los inversores. El destinatario de esta información debe tomar sus propias decisiones independientes con respecto a los valores, productos de inversión u otros productos financieros mencionados en este documento. El material no debe proporcionarse a ninguna persona en una jurisdicción donde su provisión o uso sea contrario a las leyes, reglas o regulaciones locales. Este material no debe reproducirse ni redistribuirse sin el consentimiento por escrito de Fairlead Strategies.